Housing and Mortgage

房地产类贷款主要分两类,一是房地产开发贷款,二是个人住房贷款,占大头的是后者。11家已公布年报的上市银行贷款构成中,房地产开发类贷款占比约为7%左右,个人住房贷款占比约为16%,如果房市跌,对银行的资产质量会不会有影响?当然有。有人说,抵押给银行的房产是打折的,而且是6折,所以就算房价跌一点,对资产质量的影响也不大。是,我们是打折,但主要是对公贷款的房产抵押类业务打折,而且6折只是最低水平,比如中小企业贷款,就最高做到8折,据了解江苏银行有些业务还能做到不打折,100%放款。占大头的个人住房贷款,是以评估公司的评估值作为一个重要参考指标的,比如世联地产,只要引入第三方,谁能保证其中没有寻租的空间?

我充分相信银行信贷资金是推高房价的主要力量,或者是主要被利用力量,且主要不是通过房地产开发贷款,而是一般的对公贷款,对实体经济的贷款,流向实体经济的信贷资金流入了房地产市场。是的,银监会、人行对信贷资金的流向有着严格的监管,股市、房市是红线,碰不得,但监管手段过于单一,即使有着再严厉的处罚措施,效果也不会明显。企业只要凭着一纸合同,就可以从银行那里把钱划走,划到关联公司,或者有着良好关系的公司,钱到账之后,就成了后者的“自有资金”,银行不对其进行监管,然后再划回自己账上,接着可以用同一张合同去其它银行那里再划走一笔钱,如此类推,结果划走的总金额远大于合同金额,假设这张合同是真的,贸易背景真实,那剩下来的钱怎么办,当然是想怎么办就怎么办了,反正银行管不着,而银行本身也对上头部门说的过去,因为过程完全是合法合规的。

“以投机为荣”,可不是么?在这个浮躁的城市,每个人都在津津乐道那些投机得来的收益,Matthew Effect 在这里发挥的淋漓尽致。